만약… 어느 날 갑자기 FBI 수사관이 회사에 온다면
2019년 4월 9일제재의 감면도 기대할 수 있다, 라고 해도 「자신의 곳은 재검토 불필요」라고 단언할 수 있습니까? – DOJ 반트러스트국 신 가이드라인
2019년 8월 29일만약…
소송금융, 소송펀드, 써드파티 펀딩 등, 부르는 방법은 다양합니다만(여기서는 써드파티 펀딩(TPF)으로 합니다) 서비스는 최근 영국, 미국, 호주에서 활발하게 볼 수 있게 되어 아시아에서도 싱가포르, 홍콩에서 퍼짐을 보이고 있습니다.
계약 위반이나 특허 침해가 있는데 「특허 소송은 높게 붙는다」 「다액의 변호사 비용을 자사에서는 부담할 준비가 없다」등의 이유로 호소를 일으키는 것을 망설이거나, 포기하는 기업에 대해, 소송· 중재 비용을 어깨 대신하는 대신 승소했을 때 얻은 배상금의 10~40%를 TPF가 얻는다. 의 몇 배를 기업 측에서 받는 등의 서비스를 제공하고 있습니다.
이번 FRONTEO에서는 퀸 엠마누엘 아크하트 설리반 외국법 사무 변호사 사무소 도쿄 오피스 대표 / 파트너 라이언 골드스틴 미국 변호사와 IMF 벤섬 최고 투자 책임자(아시아) 톰 글래스고 씨를 초청, 각각 “일본 기업 의 새로운 소송 / 중재 전략 ~초보자라도 알 수 있다(미국) 소송에 있어서의 써드 파티 활용법~」「분쟁 해결에의 자금 제공 ~리스크 관리, 코스트 삭감, 분쟁 해결의 수익화~」라고 제목, 일본 기업이 공수에 대비하기 위해 알아야 할 타사 이용법, 그리고 법무 예산이나 사내 자원에 대한 부담을 줄이는 제XNUMX자에 의한 소송/중재 비용의 기본 개념과 그 사용 방법에 대해 말씀해 주셨습니다 .이하에, 세미나의 내용을 정리해 소개합니다.
「일본 기업의 새로운 소송 / 중재 전략 ~초심자라도 알 수 있다(할 수 있는) 미국 소송에 있어서의 써드 파티 활용법~」
(라이언 골드스틴 미국 변호사)
일본 기업에 알고 싶으면
미국, 중국, 한국 기업은 비즈니스 전략으로 즉시 소송을 내립니다.호소할 권리가 있다면 그 권리를 살리려는 생각 때문입니다.그러나 일본기업은 호소할 권리가 있어도 소송을 일으키기 전에 토론하는 것을 선호합니다.상대가 미국이나 중국 등의 국제기업이 되면 1년, 2년과 협상을 늘려, 막상 손해배상 청구를 하려고 해도 늦게, 압력을 가할 기회를 벗어나 버립니다.일본 기업이 처음부터 소송을 밟지 않는 데는 두 가지 이유가 있다고 생각합니다.하나는 막대한 비용이 든다.확실히 미국의 소송은 높습니다만, 승소하거나 화해에 이르면 변호사 비용보다 많은 금액을 얻을 수 있습니다.또 다른 이유는 상대방으로부터의 반소를 두려워하기 때문입니다.지재 관련이라면 상대방도 특허를 갖고 있을지도 모릅니다만, 그래도 얼마든지 싸우자는 것은 있습니다.역시 최대의 이유는 소송비용이라는 것이 됩니다만, 호소할 권리를 살리지 않으면 기업에 있어서 불리하게 되므로, 호소할 권리가 있다면, 함께 생각해 해결할 수 있는 방법을 생각하고 싶습니다.
TPF 개념
미국에서는 메리트가 있는 클레임(계약 위반, 특허 침해)이 있으면 소송으로 해결해야 한다는 생각이 있습니다.소송·중재에 투자하는 사업자(TPF)가 마치 주식을 사도록 투자하기 시작하고 있습니다. 2억엔의 투자(소송·중재 비용의 부담)로 6억엔, 8억엔이라는 금액을 얻을 수 있으면, 투자하고 싶다는 것입니다. TPF에서는 소송·중재 비용을 전액 부담하는 대신 승소했을 때 들어가는 금액의 XNUMX%를 신청하는 방법도 있다면 기업과 TPF가 짜는 것이 아니라 법률사무소와 TPF가 짜 기업의 성공 보상을 법률 사무소와 TPF로 나누는 방법도 있습니다.성공 보상이 아니더라도 전형적인 펀딩에서는 TPF가 변호사 비용을 지불하므로 변호사 측도 안심입니다.
다만, 어디까지나 투자이기 때문에 TPF는 소송·중재의 승률, 손해배상액이 얼마나 걸릴 수 있는지를 중시하고 있습니다.소송을 일으키는 장소, 호소의 내용, 어느 정도의 기간이 걸리는지, 변호사의 질 등, 다양한 관점에서 투자할지 어떨지 판단하고 있습니다.
TPF 법 제도화
과거에는 영국 커먼로의 '소송조조금지의 원칙(Maintenance and Champerty)'에 근거하여 제XNUMX자에 의한 소송의 자금 제공은 금지되어 있었습니다.현재는 법 개정이 진행되고, TPF가 법 제도화되어 불법이 아닌 곳이 대부분이 되고 있습니다(아일랜드, 미국의 특정의 주에서는 인정되고 있지 않습니다).일본은 현재 디베이트가 진행되고 있는 곳입니다.
「분쟁 해결에의 자금 제공 ~리스크 관리, 코스트 삭감, 분쟁 해결의 수익화~」
(톰 글래스고 씨)
TPF 사업자의 입장에서
IMF Bensham은 세계에서 가장 큰 TPF 사업자로 기업 간 분쟁과 중재, 도산 처리 청구, 클래스 액션 등의 소송 비용을 맡고 대신 회수액의 일부를 받습니다.패소의 경우에는 일체의 상환, 자금부담을 사업자에게 요구하지 않으며, 승소, 화해 등으로 배상금을 얻었을 때에만 사전에 정한 비율에 따라 비용을 회수합니다.
TPF 활용의 이점
IMF가 기업의 법률 고문이나 CFO, CEO를 대상으로 소송이나 중재에 대한 대처에 관한 청취 조사를 실시했는데, 현재 비즈니스에 요구되고 있는 것으로서, 1) 적은 자원으로 많은 것을 이루는 것 2) 복잡한 국제사회에서 리스크를 관리하고, 기업의 이익을 지키고, 경쟁보다 강한 기업 이미지를 내세우는 것 3) 소송을 수익화하는 것이 많이 들었습니다.
자원이 제한되는 가운데, 내부 자원의 활용이 급무이면서, 그것만으로는 대처할 수 없는 난제를 안고 있는 현대의 기업에 있어서, 이익의 밸런스를 고려한 결과, 분쟁을 피하는 것을 선택하는 기업도 나와 라고 글래스고는 말합니다.추궁하는 것을 그만두거나, 바람직하지 않은 조건을 풀어 화해하거나 하고 있습니다.이렇게 되면 기업의 이익을 위해 맞서지 않을 취약한 이미지를 노출하게 됩니다.
그렇다고 소송이라는 방법을 선택하면 많은 기업은 자기 자본에 의존하게 되므로 기업이 손에 위험을 끼쳐 본체 업무에 활용해야 할 예산을 소송에 전용해야 한다. 라는 상황이 많은 것이 실제입니다.
그래서 TPF를 활용함으로써 본체 업무에 필요한 예산을 담보하고 청구에 관해서도 리스크를 부담하지 않고 가치를 창출하는 것이 가능해집니다.기업의 평판이라는 면에서 말해도 청구의 주장을 함으로써 강한 기업 이미지를 시장에 발신할 수 있습니다.전세계 소송과 중재 경험이 풍부한 TPF와 협력함으로써 높은 전문성을 가진 강력한 자원을 아군에게 붙이는 데 성공했다는 것을 시장에 알 수 있습니다.
중소 규모 기업에 한정되지 않음
소송·중재 안건에 노출되어 자금조달에 고생하는 것은 소·중규모 기업에 한한 이야기가 아닙니다.대규모 기업이나 재벌 기업에도 예산의 제한은 있어, 대규모의 사업체가 되면 사업 부문이 세분화되고 있어 거기에서 엄격한 예산 관리가 되어 있기 때문에, 소송에 대응하기 위한 유연성이 부족할 수 있습니다.법률 사무소도 예외는 아니고, 성공 보수 베이스의 계약을 맺고 있는 경우, 사건이 해결할 때까지 보수가 들어오지 않게 됩니다.그동안 인건비, 임대료, 기타 간접비도 지불해야 하며, 이것이 일정한 리스크가 됩니다. TPF는 소규모, 중규모, 대규모 다국적 상장 기업에 이르기까지 다양한 규모의 기업의 재무, 법무부, 리스크 컴플라이언스, 조달 부문뿐만 아니라 변호사 사무소에 서비스 제공함으로써 각 기업의 위험 관리, 비용 관리의 최적 솔루션을 찾고 있습니다.
다양한 방법 중에서 기업에 가장 적합한 것을
IMF는 상사소송, 분쟁사건, 국제중재(투자협정에 따른 중재 포함), 집단소송, 파산사안, 재판외 분쟁해결, ADR, 단순채권회수 등 다양한 안건에 자금을 제공하고 있습니다.가장 단순한 것이 단일의 청구를 지원한다고 하는 방법입니다만, 다수의 소송에 의해 포트폴리오를 구성한다고 하는 방법도 있습니다.소송사안 모두에 승소하지 않았다고 해도, 그 중 일부에 승소하면, 거기로부터 코스트를 회수하는 방법입니다.
그렇다고 해도 비즈니스이므로 IMF에서도 일정한 리턴을 요구하게 됩니다.논리코스라는 조건이 있으므로 만약 패소에 이르렀을 경우, 리턴을 요구하는 것은 아니지만, 승소라는 형태로 안건이 종결했을 때에는, 비용의 회수를 요구해 가게 됩니다.회수 방법으로서는, 성과금에 일정한 퍼센티지를 적용하는 경우와, 투자에 대한 배율을 설정하는 경우, 혹은 그 조합(일반적으로는, 어느쪽이든 높은 쪽)으로 구하는 것입니다.어떠한 투자 상품에도 공통되는 것이지만, 리턴의 비율은, 리스크가 높을수록 높고, 투자 기간이 길면 길수록 높아집니다.전문성이 높은 분쟁의 자금 제공에 있어서는, 투하 자본의 1~4배, 혹은 배상금등의 성과금의 10~40%라고 하는 것이 일반적입니다.
사례 소개
싱가포르에서 실제로 있었던 국제 중재 2 안건의 사례를 소개합니다.모두 장기 프로젝트를 부당하게 중단되었다는 것입니다.소송의 금액으로는, 하나는 3000만 달러로 또 하나가 1억 2000만 달러.해당 기업이 의뢰한 변호사의 비용이 약 600만 달러. IMF가 안건을 사정한 결과, 하나는 확률이 높은 안건이지만 다른 하나는 약하다고 판단했을 때 패키지로 취급해 리스크의 분산을 도모했습니다. IMF는 모든 비용을 부담하고 승소했을 경우에는 30%를 요구하는 것을 제시했지만, 클라이언트측이 강하게 저항했기 때문에 비용을 분담하는 접근법을 제안했습니다. IMF의 반환은 줄어들지 만 위험도 분산 될 수 있다는 것입니다.
마지막으로, IMF가 자금을 제공하는 경우와 기업이 자기 자금으로 충당하는 경우, 반으로 부담하는 경우, 현금 흐름의 영향이 어떻게 되는지의 시뮬레이션이 소개되었습니다.기업에 윤택한 자금이 있다면 외부에서 소송금융을 잡을 필요가 있는가 하는 질문을 잘 듣는 경우가 있습니다만, 그러한 경우 소송이 계속되는 기간의 현금흐름의 영향을 인식해야합니다.본체 업무에 대한 투자, 리턴, ROI를 음미하고 최상의 시나리오를 선택함으로써 리스크를 회피하고 일정한 리턴을 얻을 수 있습니다.